مختبر التحليل المالي ،،، بيانات الربع الاول ٢٠١٥/٢٠١٦

الحالة
موضوع مغلق

Albaghdadi

بوأحمد
التسجيل
20 أكتوبر 2009
المشاركات
32,004
بسم الله الرحمن الرحيم

نظرا لاهمية التحليل المالي في وجهة نظري وما قد تترتب عليه ارباح بعض الشركات وتوزيعاتها للسنه القادمه ، فوجدت ان يكون هناك مختبر لتحليل وتفكيك رموز وميزانيات الشركات ، ولكي نحافظ على هذا الجهد الكبير ، فكان قرار فتح رابط خاص بهذا المجال لحفظه ومتابعته من قبل المهتمين بالتحليل المالي .

باب الاساله مفتوح باب الاجتهاد مفتوح ،،،،، شكرا مقدما لكل من المتميزين بالتحليل المالي الاخوان :

بوخالد رابح رابح ، بوعبدالله الصياد ، بوعبدالله الهدف البعيد ، الغائب الحاضر ابن صفير ، الاخ عندك سلف ، الاخ فواز ، واعتذر لمن لا يحضرني اسمه الآن .


ارجوا تفاعل الجميع حتى تعم الفائده
 

قاروه

بوعبدالعزيز
التسجيل
22 نوفمبر 2005
المشاركات
7,976
كل الشكر على البادرة الطيبه بواحمد
انت والاخوان كلكم خير وبركه

اتمنى ان تبدأ الصفحه بتحليل ايفا كرما منك ومن الاخوان
 

Albaghdadi

بوأحمد
التسجيل
20 أكتوبر 2009
المشاركات
32,004
اشششششقكم شق افكار :D


الربع ما يقصرون ، راح اتكون من اقوى واهم الصفحات باذن الله
 

السعد محمد

عضو مميز
التسجيل
26 أكتوبر 2005
المشاركات
9,992
افضل يكون ذلك في كل صفحة لكل شركة
ويكون هنا فقط شركات حققة ارباح مميزة ( صالة افراح ) اوخسائر كبيرة ( دخلت غرفة الملاحظة )
 

fwaz70

عضو نشط
التسجيل
11 يونيو 2008
المشاركات
670
بسم الله الرحمن الرحيم

نظرا لاهمية التحليل المالي في وجهة نظري وما قد تترتب عليه ارباح بعض الشركات وتوزيعاتها للسنه القادمه ، فوجدت ان يكون هناك مختبر لتحليل وتفكيك رموز وميزانيات الشركات ، ولكي نحافظ على هذا الجهد الكبير ، فكان قرار فتح رابط خاص بهذا المجال لحفظه ومتابعته من قبل المهتمين بالتحليل المالي .

باب الاساله مفتوح باب الاجتهاد مفتوح ،،،،، شكرا مقدما لكل من المتميزين بالتحليل المالي الاخوان :

بوخالد رابح رابح ، بوعبدالله الصياد ، بوعبدالله الهدف البعيد ، الغائب الحاضر ابن صفير ، الاخ عندك سلف ، الاخ فواز ، واعتذر لمن لا يحضرني اسمه الآن .


ارجوا تفاعل الجميع حتى تعم الفائده

اشكرك بوأحمد على بادرة افراد صفحه لقراءة وفحص وتحليل نتائج الربع الاول وتأتي اهمية هالشي في هذا الوقت بذات وذلك حتى تتبين الشركات اللي قاعد تحقق نمو في اعمالها والشركات اللي قاعد تواجه ازمه داخليه خصوصا بعد انتهاء شماعة الازمه الماليه اما بتخفيض رؤوس الاموال او اطفاء خسائر او اخذ مخصصات او الاندماج او الغاء ادراج او خروج اختياري وخلافه

وأشكرك بوأحمد مره ثانيه على الاطراء وصفي بصف الكبار و اعضاء لهم باع كبير بالتحليل المالي لكن هذا ظلم لهم بالدرجه الاولى وظلم لي بالدرجه الثانيه
انا في البدايات ولا املك الادوات والتاريخ اللي يساعد ع التحليل المالي لكن هي محاولات لقراءة تلك النتائج والبركه فيك وفي الاعضاء الكبار اللي ذكرتهم
 

حمد44

عضو نشط
التسجيل
20 مارس 2014
المشاركات
1,187
صفحه روعه بواحمد البغدادي راح تكون من أكثر الصفحات فايده
ولكن يريت يكون الشرح سهل بدون تعقيد
مثلا ليش الشركه خسارانه وليش ربحانه
هل الربح مكرر أو الخساره مكرره وجذي
أنا سؤالي ليش شركة الساحل خسارانه مليون وشيء ؟
 
التعديل الأخير:

مستثمر شامل

عضو نشط
التسجيل
13 أغسطس 2013
المشاركات
89
شكرا عالموضوع ،،،
انا لاحظت ان الارباح ماتبشر بالخير لكثير من الشركات مقارنه بالربع الاول لعام ٢٠١٤ ،،،
طبعا باستثناء البنوك وبعض الشركات..
المجموع الكلي لجميع القطاعات
كان ٨٤٧.٥
اصبح٨٣٦،٦ نقاط
علي الرغم من التخفيض لراس المال لبعض الشركات والتسويات اللي حصلت !!!
 

fwaz70

عضو نشط
التسجيل
11 يونيو 2008
المشاركات
670
وهذي باكورة المشاركات نبدا فيها والتفاعل مطلوب سواء تصحيح او زيادة معلومات او تحليل او تفسير او حتى سؤال ممكن من خلاله ننتبه لامور لم توضحها الشركه في اعلانها

قراءه في نتائج الربع الاول ٢٠١٥ لشركة حياة كوم:
- تحقيق خسائر ١٢٣ الف بزياده عن خسائر الربع الاول ٢٠١٤ (٢٤ الف) (٥٠٠٪)
- خسارة السهم ١.٣٤ فلس بزياده عن خسارة السهم الربع الاول ٢٠١٤ (٠.٢٧ فلس) (٥٠٠٪)
- ايرادات تشغيليه ٣ مليون و ٨٠٠ الف دينار مساوي للربع الاول ٢٠١٤
- صافي ربح تشغيلي ٤٨٠ الف بانخفاض عن الربع الاول ٢٠١٤ (٧٠٠ الف) (- ٣٢٪)
- اجمالي موجودات ١٧ مليون و٧٨٠ الف دينار بارتفاع طفيف(٣٠٠الف) بالمقارنه مع اخر ربع لسنة ٢٠١٤
- اجمالي مطلوبات ٧ مليون و ٨٠٠ الف دينار بارتفاع طفيف(٣٠٠ الف) بالمقارنه مع اخر ربع لسنة ٢٠١٤
-حقوق المساهمين ٩ مليون و٥٤٦ الف بارتفاع طفيف(٣٤ الف) بالمقارنه مع اخر ربع لسنة ٢٠١٤
- القيمه الدفتريه بالتقريب ١٠٤ فلس ليس هناك تغيير يذكر بالمقارنه مع اخر ربع لسنة ٢٠١٤

ابرز الملاحظات :
- وجود خسائر اجماليه(١٢٣ الف) بالرغم من وجود ارباح ناتجه عن الاعمال التشغيليه (٤٨٠ الف)وهذا يعني وجود خسائر تقدر بـ (٦٠٣ الف) ناتجه عن اعمال غير تشغيليه وهذا امر سلبي ولم يفسر الاعلان سبب ذلك للاسف
- الارباح التشغيليه اقل من الربع الاول ٢٠١٤ بالرغم من ان الايرادات اعلى لنفس الفتره وهذا دليل على زيادة المصاريف التشغيليه وهذا امر سلبي

الملخص: النتائج مخيبه للامال واقل بكثير من الطموحات نأمل ان تتعدل في الربع الثاني
 

fwaz70

عضو نشط
التسجيل
11 يونيو 2008
المشاركات
670
افضل يكون ذلك في كل صفحة لكل شركة
ويكون هنا فقط شركات حققة ارباح مميزة ( صالة افراح ) اوخسائر كبيرة ( دخلت غرفة الملاحظة )

تتمه لكلامك اخوي السعد وكلام اخونا بوأحمد
لاحظت في نتائج الربع الاول ٢٠١٥ لشركة القرين للبتروكيماويات ارتفاع مهول ومميز بالموجودات والمطلوبات وكذلك بالايرادات التشغيليه من ٣٤ مليون الى ١٤٤ مليون
بعدين عرفت انهم استحوذوا على شركه سدافكو الغذائيه السعوديه واصبحت شركه تابعه وهذا الشي مؤثر جدا في مستقبل الشركه وتنويع مهم في ايرادات الشركه ،
عن نفسي ما عرفت الشي هذا الا عن طريق قراءة الميزانيه وما ادري اذا كانوا قد اعلنوا على هذا الاستحواذ في البورصه
وأخونا رابح رابح له تحليل رائع لنتائج الربع الاول ٢٠١٥ في صفحة السهم، يكون مشكورا اذا نقله بهالصفحه او يعطينا الاذن بذلك
وكذلك هناك توقع للوطني للاستثمار بنمو كبير لسعر سهم القرين ما بين ٢٥ ال ٩٥٪ في الفتره المقبله ايضا نقله اخونا بوخالد في صفحة الشركه
 

الصيااااااد

إلغاء نهائي
السلام عليكم
مساكم الله بالخير جميعاً
موضوع دسم بواحمد يسطي علييي بقلب
لايهون الجميع اخي فواز ماشاء الله عليك ترى مااقدر اقرأ مثل قرائتك لأنها جداً دقيقة ومحبوكة وملخصة بشكل ممتاز .
وفعلاً بقراءة البيانات التفصيلة الدقيقة تكتشف اشياء لم تكتب ولم تذكر للعامة عن الشركة

اما المختصرة تفي بالغرض وسريعة جداً حتى وانت تتداول تستطيع قرائتها بدقيقة واحده


الشركات في بورصتنا تنقسم الى عده اقسام

شركات ممتازة مالياً
شركات جيدة جداً مالياً
شركات جيدة مالياً
شركات متوسطة الحال مالياً
شركات سيئة مالياً

ثم تنقسم ايضاً الى >

شركات رابحة بالسهم دائماً وتوزع
شركات رابحة دائما ولم توزع
شركات رابحة واحياناً خاسرة
شركات خاسرة بالسهم غالباً

ثم تنقسم ايضاً سلوكياً >

شركات في سبات عميق
وشركات خاملة دائماً
وشركات نشطة احياناً
وشركات نشطة بالغالب
وشركات نشطة جداً


بنظري والله اعلم افضلهم التي تجتمع بها كل المواصفات ومن كل بستان زهره

نشطة ورابحة بالسهم بالفلس
وجيدة مالياً ومنخفضة سعرياً


كي تعرف الشركة وتعتمد على نفسك وبقراءة مختصرة تكيفيك العناء والتعب اليك هي >
ربحية السهم
وراس المال مقارنة بحقوق المساهمين
والاحتياطات والارباح المرحلة
واجمالي الموجودات وهو يعتبر جميع ماتملك الشركة
مقارنة بأجمالي المطلوبات وهو جميع ديونها

ملاحظة على المطلوبات العالية

نفرض شركة اكتتبوا بها المساهمين وادرجت بالسوق براس مال ١٠٠ مليون

تنظر في بياناتها بعد فترة تجد اجمالي موجوداتها ٤٠٠ مليون !!!!

٤٠٠ منها ١٠٠ راس المال الرئيسي و ٣٠٠ مليون اخذتها دين وقرض ويتحول للمطلوبات

ضروري تفعل ذلك كي تعمل وتشتري اصول تدر ارباح .. الخ من المشاريع والمهم والمصيبة إذا لم يدر ايرادات وارباح ، وربح بالسهم كي تسدد اقساط المطلوبات التي اقترضتها
 
التعديل الأخير بواسطة المشرف:

fwaz70

عضو نشط
التسجيل
11 يونيو 2008
المشاركات
670
السلام عليكم
مساكم الله بالخير جميعاً
موضوع دسم بواحمد يسطي علييي بقلب
لايهون الجميع اخي فواز ماشاء الله عليك ترى مااقدر اقرأ مثل قرائتك لأنها جداً دقيقة ومحبوكة وملخصة بشكل ممتاز .
وفعلاً بقراءة البيانات التفصيلة الدقيقة تكتشف اشياء لم تكتب ولم تذكر للعامة عن الشركة

اما المختصرة تفي بالغرض وسريعة جداً حتى وانت تتداول تستطيع قرائتها بدقيقة واحده


الشركات في بورصتنا تنقسم الى عده اقسام

شركات ممتازة مالياً
شركات جيدة جداً مالياً
شركات جيدة مالياً
شركات متوسطة الحال مالياً
شركات سيئة مالياً

ثم تنقسم ايضاً الى >

شركات رابحة بالسهم دائماً وتوزع
شركات رابحة دائما ولم توزع
شركات رابحة واحياناً خاسرة
شركات خاسرة بالسهم غالباً

ثم تنقسم ايضاً سلوكياً >

شركات في سبات عميق
وشركات خاملة دائماً
وشركات نشطة احياناً
وشركات نشطة بالغالب
وشركات نشطة جداً


بنظري والله اعلم افضلهم التي تجتمع بها كل المواصفات ومن كل بستان زهره

نشطة ورابحة بالسهم بالفلس وجيدة مالياً ومنخفضة سعرياً


كي تعرف الشركة وتعتمد على نفسك وبقراءة مختصرة تكيفيك العناء والتعب اليك هي >
ربحية السهم
وراس المال مقارنة بحقوق المساهمين
والاحتياطات والارباح المرحلة
واجمالي الموجودات وهو يعتبر جميع ماتملك الشركة
مقارنة بأجمالي المطلوبات وهو جميع ديونها


ملاحظة على المطلوبات العالية

نفرض شركة اكتتبوا بها المساهمين وادرجت بالسوق براس مال ١٠٠ مليون

تنظر في بياناتها بعد فترة تجد اجمالي موجوداتها ٤٠٠ مليون !!!!

٤٠٠ منها ١٠٠ راس المال الرئيسي و ٣٠٠ مليون اخذتها دين وقرض ويتحول للمطلوبات

ضروري تفعل ذلك كي تعمل وتشتري اصول تدر ارباح .. الخ من المشاريع والمهم والمصيبة إذا لم يدر ايرادات وارباح ، وربح بالسهم كي تسدد اقساط المطلوبات التي اقترضها

اخجلتنا بتواضعك بوعبدالله والعين ما تعلى ع الحاجب ودايما ابداعاتك دسمه ومشاركاتك ما تخلو من فوائد واللي بالاحمر احدها وراح التزم فيها في قرائتي للبيانات الماليه
 

fwaz70

عضو نشط
التسجيل
11 يونيو 2008
المشاركات
670
السلام عليكم ممكن تحليل سهم ادنك ومنازل لوسمحت

منازل (راس مال ٧١ مليون)

قراءه لنتائج الربع الاول ٢٠١٥:

- تحقيق ارباح ٣٥٦ الف
الربع الاول ٢٠١٤ (خساره ٥٢٢ الف) (١٦٨٪)
- ربح السهم ٠.٥٠ فلس
الربع الاول ٢٠١٤ (خساره ٠.٧٥ فلس) (١٦٨٪)
- ايرادات تشغيليه مليون و ٦٥٠ الف دينار بارتفاع كبير عن الربع الاول ٢٠١٤ (٦ الاف دينار)
- صافي ربح تشغيلي ٥٩٢ الف بارتفاع كبير عن الربع الاول ٢٠١٤ (٦ الاف)
- اجمالي موجودات ٧٦ مليون و٨٤٥ الف دينار بارتفاع (٦مليون) بالمقارنه مع اخر ربع لسنة ٢٠١٤
- اجمالي مطلوبات ٣٠ مليون دينار بارتفاع (٧ مليون ) بالمقارنه مع اخر ربع لسنة ٢٠١٤
-حقوق المساهمين ٣٥ مليون ٢٤٢ الف بانخفاض طفيف(٧٥٨ الف) بالمقارنه مع اخر ربع لسنة ٢٠١٤
- القيمه الدفتريه بالتقريب ٤٩ فلس ليس هناك تغيير يذكر بالمقارنه مع اخر ربع لسنة ٢٠١٤

ابرز الملاحظات :
- وجود ارباح اجماليه(٣٥٦ الف) بالرغم من وجود ارباح ناتجه عن الاعمال التشغيليه (٥٩٢ الف)وهذا يعني وجود خسائر تقدر بـ (١٣٦ الف) ناتجه عن اعمال غير تشغيليه وهذا امر سلبي ولم يفسر الاعلان سبب ذلك للاسف
- وجود خسائر مرحله ثقيله تبلغ ٣٢ مليون و ٧٠٠ الف (٤٥ ٪ من رأس المال)
ولا توجد ارباح تشغيليه ثابته وتسوى تقلص تلك الخسائر والامل معقود على التسويات الماليه مع الدائنين او التخارجات والا فان تخفيض راس المال قادم لا محاله.
- احتياطات بالسالب تبلغ ٢ مليون و٧٨٠ الف (هذي اول مره تمر علي اذا احد فاهم يفهمني)

الملخص: نتائج الربع الاول ٢٠١٥ مبشره نسبيا لكنها مثقله بالارث القديم
 

الصيااااااد

إلغاء نهائي
أنا سؤالي ليش شركة الساحل خسارانه مليون وشيء ؟
الخسارة اكثر

اجمالي الموجودات سحب منها ١٣ مليون تقريباً

وحقوق المساهمين انخفضت 6 مليون تقريبا

والمطلوبات ياليت انخفضت نقول راحت لها

مادري وين قطوها هذول

ولو كانت رايحة للارباح المرحلة تبين في اجمالي الموجودات وحقوق المساهمين

حتى لوكانت رايحة للمتغيرات المتراكمة للقيم العادلة تبين في اجمالي الموجودات

جاري البحث عن الفلوس اين ذهبت يالساحل ؟؟؟؟
اذا عندكم غرامة ودافعينها قولوا


موقع مباشر يقول >

وقالت الشركة في البيان أن السبب في تراجع الخسائر الربع سنوية يعود إلى الانخفاض في المصاريف العمومية والإدارية.
 
التعديل الأخير بواسطة المشرف:

متداول كويتي

عضو نشط
التسجيل
15 يوليو 2005
المشاركات
391
الإقامة
KUWAIT
السلام عليكم
مجهود كبير يقوم به الأخ الكبير ابواحمد والأخوه المحللين بلا استثناء فلهم جزيل الشكر.

أرجو تحليل تفصيلي لشركة ((المستثمرون))
ومشكورين مقدما
 

قاروه

بوعبدالعزيز
التسجيل
22 نوفمبر 2005
المشاركات
7,976
السلام عليكم
مجهود كبير يقوم به الأخ الكبير ابواحمد والأخوه المحللين بلا استثناء فلهم جزيل الشكر.

أرجو تحليل تفصيلي لشركة ((المستثمرون))
ومشكورين مقدما

بعد اذن الاخوان ..

شركة كان راس مالها 25 مليون(اسمها اللبنانيه ) على ما اذكر ورفعوه الى 107 مليون وبالاخير خفضوا راس المال نتيجة الخسارة ورفعوه مره اخرى

السؤال ؟

هل تعتقد ان بالامكان الشركة تحقق ارباح طالما نفس الادارة موجودة

ترى السوق مليان شركات ومومعناة السهم الرخيص هذا الي ينشرا
 

الصيااااااد

إلغاء نهائي
الخسارة اكثر

اجمالي الموجودات سحب منها ١٣ مليون تقريباً

وحقوق المساهمين انخفضت 6 مليون تقريبا

والمطلوبات ياليت انخفضت نقول راحت لها

مادري وين قطوها هذول

ولو كانت رايحة للارباح المرحلة تبين في اجمالي الموجودات وحقوق المساهمين

حتى لوكانت رايحة للمتغيرات المتراكمة للقيم العادلة تبين في اجمالي الموجودات

جاري البحث عن الفلوس اين ذهبت يالساحل ؟؟؟؟
اذا عندكم غرامة ودافعينها قولوا


موقع مباشر يقول >

وقالت الشركة في البيان أن السبب في تراجع الخسائر الربع سنوية يعود إلى الانخفاض في المصاريف العمومية والإدارية.
يمكن تم شراء اسهم الخزينة

في حال تم شراء اسهم الخزينة تنخفض الاصول في اجمالي الموجودات ، وحقوق المساهمين

والله اعلم
 

الصيااااااد

إلغاء نهائي
يمكن تم شراء اسهم الخزينة

في حال تم شراء اسهم الخزينة تنخفض الاصول في اجمالي الموجودات ، وحقوق المساهمين

والله اعلم


:rolleyes: ممممم

يقصد بعمليات أسهم الخزينة إعادة شراء الشركة المساهمة لأسهمها

( buybacks or share repurchases) ويطلق علي الأسهم التي يتم إعادة شراؤها بواسطة الشركة ( Treasury-stocks) أي أسهم الخزينة .

ثانيا: أسباب لجوء الشركات لأسهم الخزينة :

لتخفيض رأس مال الشركة بتلك الأسهم .

لتوزيع الإرباح في شكل أسهم مجانية وذلك باستخدام أسهم الخزينة المتاحة لديها عند التوزيع

لزيادة ربحية السهم من خلال تخفيض عدد الأسهم القائمة وبالتالي زيادة ربحية السهم مما يجعل سعر السهم ذا جاذبية معينة للمستثمرين .

لإثراء حقوق المساهمين عن طريق زيادة توزيعات الإرباح نتيجة توزيع الإرباح المحققة علي عدد اقل من الأسهم القائمة .

لزيادة الطلب علي الأسهم في بورصة الأوراق المالية في حالة انخفاض أسعار الأسهم لأسباب غير مرتبطة بأداء الشركة .

هناك العديد من الحالات التى تلجأ فيها الشركات المساهمة إلى استرداد جزء من أسهم رأسمالها عن طريق شرائها وسواء تم الشراء نقدا أو عينا فان ذلك بالطبع سيؤدى إلى تخفيض أصول الشركة أو إلى زيادة التزاماتها وفى المقابل انخفاض فى حقوق الملكية بنفس القدر.

وتجدر الإشارة إلى أن تملك الشركة لأسهمها لا يعنى أن هذه الأسهم قد تم إلغاؤها أو تم استردادها بصفه نهائية . ولكن هناك عدة مجالات لاستخدامات أسهم الخزينة فقد يحتفظ بها لإعادة بيعها في وقت أخر أو لتوزيعها على العاملين أو على المساهمين ، أو قد يكون للشركة أغراض أخرى سيوضحها هذا الدليل.
 

السعد محمد

عضو مميز
التسجيل
26 أكتوبر 2005
المشاركات
9,992
- احتياطات بالسالب تبلغ ٢ مليون و٧٨٠ الف (هذي اول مره تمر علي اذا احد فاهم يفهمني)

الملخص: نتائج الربع الاول ٢٠١٥ مبشره نسبيا لكنها مثقله بالارث القديم

اللي نعرف ان الاحتياطي يكون في حالة تحقيق ربح وفي حالة عدم تحقيق ربح ما يكون هناك احتياطي

وهنا ربما فيه قانون يتطلب لك
 
الحالة
موضوع مغلق
أعلى